防静电/净化室产品行业研究（2016）

陈新昊  林美琪

（国海证券股份有限公司）

防静电/净化室产品行业服务于电子信息制造、石油化工、航空航天、医药、精密仪器等国民经济战略行业，应用领域广泛，是加快我国工业转型升级及国民经济和社会信息化建设的技术支撑与物质基础，是保障国防建设和国家信息安全的重要基石，是我国国民经济战略行业不可或缺的基础配套行业，发挥着产业升级“助推器”的重大作用。

（一）行业管理与行业法规及政策

1、行业主管部门、行业组织

行业主管部门和行业自律组织构成了防静电/净化室产品行业的行业管理体系，企业在主管部门的产业宏观调控和行业协会的自律规范约束下，遵循市场化发展模式，面向市场自主经营，自主承担风险。我国防静电/净化室产品行业的宏观管理单位为国家发展和改革委员，全国和地方性均由行业协会作为行业自律组织。

防静电/净化室产品行业属制造业中的新兴细分行业，目前尚无专属的行业主管部门，国家发展和改革委员会承担着防静电/净化室产品行业发展的宏观管理职能。同时由于防静电/净化室产品行业涉及产品众多，根据应用领域的不同，涉及的具体管理部门包括工业和信息化部、国家食品药品监督管理局、国家质量监督检验检疫总局和国家安全生产监督管理局等。其中，对于主要应用于电子信息制造行业的产品，如线路板、半导体、硬盘存储等制造生产线中使用到的防静电/净化室产品，归属于工业和信息化部管理；对于主要应用于石油化工行业的产品，如油井、加油站等使用到的防静电/净化室产品，归属于国家质量监督检验检疫总局和国家安全生产监督管理局管理。

我国防静电/净化室产品行业涉及下游产品规模庞大，整个产业链涵盖众多细分领域，存在多家行业协会，包括中国电子仪器行业协会防静电装备分会、上海防静电工业协会、中国电子学会洁净技术分会等。

总体而言，防静电/净化室产品行业自律组织履行自律、协调、监督和维护企业合法权益，发挥桥梁纽带作用，协助政府部门加强行业管理和为企业服务的职能。在各行业协会的组织和推动下，各地企业的交流与发展被极大促进。

（二）行业概况

防静电/净化室产品行业属制造业中的新兴细分行业。防静电/洁净室行业主要对作业环境中的静电及尘埃进行防护，从而保证产品质量、纯度，降低设备损耗，是静电防护和洁净技术两大现代科学技术的结合在工业领域的具体运用。随着我国信息化建设和工业化建设发展，计算机、集成电路、航空航天、精密仪器等行业进入了快速发展期，静电危害问题突出。防静电装备、器材、工具以及防静电环境工程，生产线防静电系统等防静电产业逐步成为先进制造业配套服务的充满活力的新兴产业。防静电/净化室产品目前主要运用在电子信息、石油化工、航空航天等领域。其中，又以在电子信息行业的应用为主。

    1、防静电/净化室产品行业下游：我国电子信息产业发展概况

2015年，我国电子信息产业加快推进结构调整，全面服务国民经济和社会发展，产业整体保持了平稳增长。

根据工信部数据，截至2015年底我国规模以上电子信息产业企业个数6.08万家，其中电子信息制造企业1.99万家。我国电子信息产业全年完成销售收入总规模达到15.4万亿元，同比增长10.4%；其中，电子信息制造业实现主营业务收入11.1万亿元，同比增长7.6%。规模以上（年主营业务收入2,000万元及以上）电子信息制造业增加值增长10.5%，高于同期工业平均水平（6.1%）4.4%，在全国41个工业行业中增速居第5位；收入和利润总额分别增长7.6%和7.2%，高于同期工业平均水平6.8%和9.5%，占工业总体比重分别达到10.1%和8.8%，比上年提高0.7%和1%。

2010—2015年我国电子信息产业增长情况如下图所示：

数据来源：工信部

2015年我国电子信息制造业与全国工业增加值累计增速对比如下图所示：

数据来源：工信部

在产业固定资产投资方面，规模以上电子信息制造业500万元以上项目完成固定资产投资额13,775.3亿元，同比增长14.2%，增速比上年提高2.8%，高于同期工业投资增速6.5%。电子信息制造业500万元以上新开工项目9,614个，同比增长19.8%，增速比上年提高18.8%。

收入方面，规模以上电子信息制造业实现销售产值113,294.6亿元，实现利润总额5,602亿元，同比增长7.2%。从规模看，小型企业继续保持较强发展活力，收入和利润增速分别为20.8%和19.4%，高于平均水平13.2%和12.2%。从地区上看，中部电子信息制造业累计增速最高。2015年我国东、中、西、东北部电子信息制造业发展态势对比情况如下图所示：

数据来源：工信部

总体而言，电子信息制造产业作为防静电/净化室产品应用的主要领域，在目前我国的经济结构下有着良好的发展态势，将持续利好防静电/净化室产品的发展。

2、防静电/净化室产品行业下游：我国石油化工行业发展概况

在全球经济继续深度调整，我国经济下行压力加大的情况下，我国石油化工行业基本实现了行业经济的平稳运行，产品生产稳步增长，整体效益回升企稳，转型升级持续推进，结构调整逐步加快，能源效率继续提高。2015年，我国石油化工行业增加值同比增长7.2%，产量总体有所增长。同时，在政府推进部署下，我国石油化工行业结构调整逐步加快，能源效率继续提高。

进入2016年后，世界经济将继续温和复苏，能源结构将持续调整。我国经济社会发展进入新常态，石化产业需求增速放缓，随着新的环保法的实施，安全环保要求日益严格，产业发展面临严重的挑战。同时，中央一系列全面深化改革的政策将进一步激发市场的活力，工业化、信息化、城镇化和农业现代化深入推进，“中国制造2025”、“一带一路”、京津冀协同发展、长江经济带等战略的全面实施，将给行业发展带来新的机遇。预计2016年石化产业将保持平稳发展。在此背景下，深入推进行业工业化和信息化深度融合将成为行业重点工作，通过推进行业信息化来提高安全发展水平。在这一过程中，防静电监测系统作为炼油厂安全系统的重要组成部分，将拥有市场庞大的布局基础。

3、防静电/净化室产品行业发展前景

（1）我国宏观经济形势稳定保证防静电/净化室产品行业平稳发展

近年来，虽然我国经济增速有所放缓，但在我国政府保增长的经济政策的作用下，与全球其他国家和地区相比，我国经济仍将保持较快的增长速度，宏观经济的稳定、持续增长将有益于扩大下游产业的需求，从而增加防静电/洁净室行业整体市场规模。

（2）产业区域重心转移推动我国防静电/净化室产品行业发展

防静电/净化室产品行业伴随着现代工业生产对静电防护和洁净度要求的提高而产生，随着防静电和微污染的生产环境成为高科技电子信息产品、医药等生产过程必需的核心环节，行业得到了迅猛发展，市场空间不断扩大。目前欧美国家仍然是防静电/净化室产品行业的重要市场，但随着电子信息尤其是液晶显示、半导体、硬盘存储等行业在世界范围内的转移，包括中国在内的亚洲国家已逐渐成为防静电/净化室产品行业的主要市场和未来发展重心。

我国已经成为电子产品的加工基地，在珠三角、长三角集中了众多的电子产品加工企业。目前这些企业的ESD 控制工作绝大多数没有按照美国标准建立 ESD20.20方案，工厂的ESD控制工作无非是购买防静电工作服和手腕带这些简单的ESD用品，距离ESD20.20标准有很大的差距。总体而言，随着我国电子信息制造、医药、航空航天、精密仪器等战略行业的持续快速发展，防静电超净技术产品行业也进入了快速成长期，市场需求规模持续扩大。

（3）国家产业政策支持下游行业发展为我国防静电/净化室产品行业提供基础

    防静电/净化室产品行业属制造业中的新兴细分行业，目前尚无专门针对本行业的法律法规和行业政策。防静电/净化室产品行业服务于电子信息制造、石油化工、航空航天、医药、精密仪器等国民经济战略行业，属基础配套行业。我国大力加强信息产业政策、加速推进食品药品 GMP 认证、加强城乡医疗体系建设等关于下游行业的有利产业政策的出台为防静电/净化室行业的发展提供了有力的产业政策支持，虽然部分下游行业受全球金融危机的影响出现了短期内的经营困难、产能过剩，但其整体的、中长期的发展趋势并未发生根本性变化。总体而言，随着目前随着现代电子信息产业的迅速发展，使微电子技术的发展突飞猛进，大规模集成电路和超大规模集成电路被广泛的应用在航天、航空、计算机、程控交换机遥控技术领域，防静电/净化室产品行业的发展对于优化产业结构，提高经济运行质量，加速推动工业制造4.0进程具有极其重要的意义。

（三）行业产业链情况

在防静电/洁净室产品行业的产业链上，防静电/洁净室产品的制造商和贸易商处于产业链的中上游。本行业的上游主要为防静电产品零件或整件制造商。由于防静电/净化室产品具有客户需求个性化、多样化、涉及产品种类多等特点，其上游供应商所涉及范围也较大，包括防静电布料供应商、防静电设备电子零件供应商等等。

防静电/洁净室产品行业的下游行业包括电子信息、石油化工、航空航天、生物制药等领域。根据不同行业不同工作区域对静电及污染防护的不同要求，主要可分为对静电的防护、对尘埃的防护、对尘埃及静电同时进行防护三种防护类型。近几十年来，通过建设防静电/洁净室控制环境静电和外污染源的产生、通过使用防静电/洁净室产品控制人体活动静电和内污染源的产生已成为众多行业生产的基础性要求。

我国电子信息制造产业目前为防静电/洁净室产品行业的主要的下游行业，其发展对本行业企业的未来发展具有重要作用。目前，虽然全球经济下行压力较大对上述行业产生了短期的负面影响，但随着我国信息化建设的推进，半导体、电子、光电子等产业在未来相当长的一段时期内仍处于高速发展时期，防静电/洁净室产品行业仍有很大的发展空间与潜力，行业将持续获得稳定的下游客户群体。

（四）行业市场竞争状况

1、市场竞争风险

    近年来，经过市场角逐和产品升级的数轮渗透，防静电/净化室产品行业的市场化程度较高，集中度由低到逐渐提高，目前行业竞争格局已初具雏形。我国防静电/净化室产品行业贸易和生产厂商较多，其中又以贸易厂商为主，竞争较为激烈，各类厂商广泛集中在珠三角、长三角一带。随着行业的逐渐发展，部分不能形成自主生产、积累技术沉淀的企业相继退出了该市场，而一些具有研发能力、生产能力、服务能力、客户资源渠道等综合实力的厂商沉淀下来。行业内目前具备较强竞争实力的企业包括深圳市新纶科技股份有限公司、苏州天华超净科技股份有限公司等，在珠三角范围内与公司形成竞争的企业还包括：广东硕源科技股份有限公司、东莞市尼的科技股份有限公司等。

（五）行业基本风险特征

1、市场竞争风险

目前，防静电/净化室产品行业集中度仍然较低，其中又以贸易厂商为主，参与竞争的企业众多，行业竞争程度较为激烈。同时，大多数企业所生产的产品具有较高的相似性，各企业较难体现自身的区别优势。随着下游企业整体技术导向性特征明显，对生产环境要求不断提高，防静电/净化室产品行业技术导向性的特征也日趋明显，小规模的单纯贸易型、简单加工型企业已无法满足下游企业的需求。因此，行业整合趋势明显，竞争日趋激烈，行业存在较大的市场竞争风险。

2、政策风险

防静电/净化室产品行业与电子信息、石油化工、航空航天、生物医药等行业的发展密切相关，防静电/净化室产品行业的快速发展得益于国家不断出台产业政策支持下游行业的快速发展，推动下游行业的认证体系。中长期内，电子信息、石油化工、航空航天、生物医药等下游行业都将是国家政策重点发展的行业，但是，由于政策的制定与实施往往会根据国民经济及行业实际的发展情况进行相应调整，这种调整将使得市场的预期供求发生变化，若国家不再出台相关政策或有关政策执行完毕后减少对电子信息、石油化工、航空航天、生物医药等下游行业的支持力度，防静电/净化室产品行业的发展也将会受到相应的影响。

3、技术风险

    近年来，防静电/净化室产品行业下游行业技术不断升级，使得防静电/净化室产品行业新材料、新技术、新工艺也不断涌现。下游行业的技术升级除了给静电/净化室产品行业带来持续的市场需求外，也增加了防静电/净化室产品行业的技术创新风险。

（六）影响行业发展的有利和不利因素

1、有利因素

（1）国内宏观经济保持稳定增长

近年来，虽然我国经济增速有所放缓，但在我国政府保增长的经济政策的作用下，与全球其他国家和地区相比，我国经济仍将保持较快的增长速度，宏观经济的稳定、持续增长将有益于扩大下游产业的需求，从而增加防静电/洁净室行业整体市场规模。

（2）国家产业政策的有利支持

防静电/净化室产品行业属制造业中的新兴细分行业，目前尚无专门针对本行业的法律法规和行业政策。防静电/净化室产品行业服务于电子信息制造、石油化工、航空航天、医药、精密仪器等国民经济战略行业，属基础配套行业。我国大力加强信息产业政策、加速推进食品药品 GMP 认证、加强城乡医疗体系建设等关于下游行业的有利产业政策的出台为防静电/净化室行业的发展提供了有力的产业政策支持。防静电/净化室产品行业的发展对于优化产业结构，提高经济运行质量，加速推动工业制造4.0进程具有极其重要的意义。

（3）下游行业持续快速发展为防静电/净化室产品行业发展提供基础

在半导体集成电路领域，国家从税收优惠、投资审批、设备进口、土地厂房等多方面提供支持，吸引了大批集成电路领先企业在国内投资设厂和开展项目扩建。根据工信部的规划，到“十二五”末期，我国集成电路产业规模将再翻一番以上，集成电路产量将超过1,500亿块，销售收入到3,300亿元，年均增长18%，占世界集成电路市场份额的15%左右，满足国内近30%的市场需求。在医药制造领域，新版GMP标准的实施，将大大提升国内制药企业对防静电/净化室产品行业升级换代的需求。此外，下游航空航天、精密仪器、石油化工、军工等行业也均处于快速的发展时期。

受下游行业高速发展的带动，我国防静电/净化室产品行业市场未来也将保持持续快速增长。

2、不利因素

（1）研发投入不够，技术创新不足

我国防静电/净化室产品行业存在的主要问题是技术含量不高，简单贸易加工，缺乏创新。由于重复建设，规模分散，低端产品供过于求，国际市场竞争乏力，使许多企业亏损以至破产。境内大多数厂商技术含量不高，只能在低端领域进行恶性价格竞争。由于不掌握相关核心技术境内很多厂家很难提供业内的高端产品。同时，在市场化的背景下，部分企业重经营、轻开发，重视眼前利益而轻视长远发展，导致行业研发投入不够，缺少创新驱动力和持续力。

（2）管理、技术人才缺乏

防静电/净化室产品行业市场增长迅速，在这一背景下，企业更重视销售人才的挖掘和培养，管理、技术人才储备不足。近几年，企业规模、市场规模的快速增长扩大了企业对管理、专业技术人才的需求，人才缺口较大，在一定程度上制约了企业业务量的增长。